Рынок DRAM будет испытывать серьезный шок в 2025 году: глобальная цепочка поставок пострадает от волны цен на цены и нехватки
Коллективное закрытие трех основных производителей запускает цепную реакцию в цепочке поставок, продлевая цикл устранения для нишевого спроса .
Обзор ключевых событий
В первой половине 2025 года глобальный рынок памяти DRAM столкнулся с кризисом структурного снабжения ., три основных игрока, Samsung, SK Hynix и Micron, одновременно снижали свою производственную мощность DDR4 и перешли на производство высоких DDR5 и HBM (высокая плита с использованием ленты). 50%. точечные рынки в таких местах, как Huaqiangbei, находились в ситуации, когда «каждый кусок продукта был трудно получить» .
Ключевые факторы, вызывающие дисбаланс между спросом и предложением
1. Стратегическое вывод международных крупных производителей
- Samsung: выпустило уведомление о прекращении производства DDR4 в апреле 2025 года, сохранившего предложение только для автомобильных/промышленных клиентов . К июню поставки с канала были эффективно остановлены . точечную цену 8 ГБ DDR4 до 4 долл. США . 8 (увеличение 45%).
- Micron: цена DDR4 подскочила на 50% в июне . Период проверки для промышленных клиентов был продлен, усугубляя нехватку .
- SK Hynix: снижение производственной способности DDR4 до 20%. Это полностью прекратит производство в апреле2026.
2. Спрос на ИИ выжимает традиционные производственные мощности
- Из -за всплеска спроса на серверы AI, HBM монополизировал 20% -26% производственной мощности трех основных производителей . график заказа для HBM3E был продлен до 2026 года, еще больше сократило ресурсы для DDR 4..
- Быстрое проникновение DDR5: DDR5 учитывает 70% -80% рынка ПК/сервера . Производители интерфейса, такие как Leagile, наблюдали значительное увеличение заказа (Q2 -й заказы превышали 1 . 29 миллиард юаней).
Влияние на рынок: инверсия цен и отраслевая цепочка шока
- колебания цены:
- В мае цена чипов DDR4 подскочила на 50% за пол месяца ., цена 16 ГБ в акциях достигла 6 долларов США, опередив цену DDR5 той же спецификации (5. 8 долларов США), создав редкую «инверсию генерации» феномена, который не произошел для деказы.
-Перминальные продукты следовали за тенденцией: цена голой DDR 4 16 ГБ от бренда Huaqiang White выросла на 30% в неделю, а цена той же модели на JD . Com выросла с 197 до 267 долларов США в течение недели
- Дефицит распространяется:
- Торговцы в Huaqiangbei, Shenzhen, как правило, сообщалось, что не было никакого запаса DDR4 в нескольких спецификациях . Модульные заводы были вынуждены перейти на DDR5 или домашние решения .
-Промышленный сектор был сильно затронут: 80% -90% оборудования для промышленного контроля все еще полагалось на DDR4, и длинный цикл сертификации сделал невозможным замену в краткосрочной перспективе.
Структурное противоречие: устранение технологий отставания и внутренних возможностей
1. нишевые рынки поддерживают долгосрочный спрос
- В сценариях, таких как телевизоры, системы безопасности и устройства, установленные на транспортных средствах, существует жесткий спрос на стабильность DDR4:
- Объем отгрузки инноваций Meguiar в секторе телевидения удвоился, а акции Dongxin предсказывают 5% -7% годового роста на нишевом рынке .
- Прогнозы в отрасли: для полного ухода на пенсию потребуется 3-5 лет, а краткосрочная нехватка трудно разрешить .
2. внутренняя цепочка поставок ускоряет свою роль
-Changxin Storage: в 2024 году объем отгрузки DDR4 увеличился на 55% в годовом исчислении, а его глобальная доля превысила 5% . Цена внутренних чипов памяти в Huaqiangbei на 100 юаней по сравнению с международными брендами.
- Восстание технической поддержки:
- Storage Baivvi имеет массовые модули DDR5, проработанные на 8200 Мбит / с и LPDDR5X (для мобильных телефонов AI);
-Чип интерфейса DDR5 от Lanqi Technology имел годовой увеличение прибыли на 135% в первом квартале .
Тенденция Outlook
- Тренда цен: ожидается, что цена контракта на DDR4 увеличится на 18% -23% в Q3 (для серверов) и 13% -18% для PCS . тенденция накопления может продолжаться до конца года .}
- Предложения по преобразованию:
- потребительский сектор: распределить платформу DDR5 (AMD Ryzen 7000/Intel 13 -го поколения и выше);
-Индустриальные сценарии контроля: принять внутренние решения DDR4 (Changxin/Microchip Innovation) для снижения затрат и снижения рисков .
Предупреждение в отрасли: этот раунд кризиса выявил уязвимости цепочки поставок в переходе с полупроводниковым поколением . в течение следующих трех лет конкуренция за производственную способность между HBM и DDR5, технологический переход на нишевых рынках и геополитические политики (такие как тарифы США) будут тремя основными неопределенными. Уведомления о различных брендах:
(Эта статья основана на всестороннем анализе общедоступных рыночных данных по состоянию на июнь2025.)
Ниже приведены уведомления EOL различных брендов:
